לבדיקת זכאות חינם חייגו 03-7512990

ארוך או קצר?  לא האספרסו… טווח הרצוי לתמהיל האשראי בעסק

גיוס אשראי מכל קרנות הסיוע לעסקים - ערבות מדינה, בנקים ועוד מגוון פתרונות

ארוך או קצר?  לא האספרסו… טווח הרצוי לתמהיל האשראי בעסק

 

בעלי עסקים רבים ממהרים לקבל את האשראי שהבנק מציע מבלי לבחון את צרכיהם, אולם היעדר תכנון נכון של תמהיל האשראי ישפיעו מאוד על יכולתו של העסק לצמוח ולהתמודד עם שינויים ואתגרים, ויפגע בפעילותו התקינה.
תמהיל האשראי, הוא בעצם הרכב המקורות הכספיים העומדים לרשותו של העסק. 
תמהיל האשראי של העסק צפוי להשתנות לאורך חיי העסק ובהתאם לשינויים באופיו, במוצריו ובשירותיו. הבחירה בין המקורות הכספיים השונים תתבצע על פי צרכי האשראי של העסק ועל פי יכולות הגיוס שלו.

טעויות נפוצות בהתאמת תמהיל האשראי:

  • שימוש בהלוואות לזמן ארוך מתכלות (מעל שנה) למטרות מימון של צרכי אשראי לזמן קצר הינן בפוטנציאל ליצור חוסר באשראי בעתיד, כיוון שהלוואות אלו פוחתות במשך הזמן ואילו הצורך באשראי נשאר קבוע.
  • אשראי לזמן קצר קבוע שאינו מתחשב בצרכי אשראי משתנים הנובעים מעונתיות בפעילות החברה עלול ליצור בנקודות הפיק חוסר באשראי. כך למשל חברה עונתית נערכת טרום העונה עם מלאי גדול כאשר המכירות נמוכות וזקוקה לאשראי גבוה מהממוצע למימונו, ואילו בעונה עצמה החברה מממשת את המלאי והמכירות גבוהות והצורך באשראי הינו נמוך מהממוצע.
  • שימוש באשראי לזמן קצר למימון השקעות לזמן ארוך עשוי לגרום לחוסר באשראי לזמן קצר למימון צרכי ההון החוזר של החברה. כך קורה לדוגמא כאשר רוכשים משאית או משפצים את העסק ומשלמים בשיקים שיורדים מהחשבון השוטף במקום לקחת הלוואה לזמן ארוך.

להלן מספר נקודות למחשבה כאשר בונים את תמהיל האשראי:

  • ראשית יש לאפיין את החברה ואת צרכי האשראי שלה, כלומר האם החברה עונתית או לא, קמעונאית/סיטונאית, יבואנית/יצואנית, קבלנית/יצרנית/חברת סחר.
  • אשראי לזמן קצר יש לממן במסגרות לזמן קצר כגון חח"ד, הלוואות ז"ק, ניכיונות שיקים וכו'.
  • כאשר החברה עונתית רצוי להשתמש במסגרת הלוואות "און קול" אשר ניתן להגדיל ולהקטין אותן לפי צרכי האשראי במשך השנה (עד גובה המסגרת כמובן).
  • השקעות לזמן ארוך כגון רכישת רכבים, רכישת מכונות, ביצוע שיפוץ וכו' יש לממן בהלוואות לזמן ארוך.
  • כאשר קיימים תקבולים מלקוחות ותשלומים לספקים במטבע זר רצוי להשתמש בחח"ד מט"ח במטבע הרלוונטי ולהקטין את החשיפה לשינויים בשערי חליפין.

חשוב לזכור כי האשראי הינו מנוף חשוב לעסקים רבים, אך יש להשתמש בו בחוכמה ובזהירות רבה!

כתיבת תגובה

האימייל לא יוצג באתר. שדות החובה מסומנים *

  • צור קשר





  • סניף מרכז

    בן גוריון 2, רמת גן | מגדל ב.ס.ר 1
    טלפון: 03-7512990
    אימייל: info@momentum-f.co.il
    פקס: 03-7255710

  •